青岛2023年度企业股权融资星空体育·(中国)官方网站 XINGKONG SPORT报告

发布时间:2024-03-09

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  星空体育·(中国)官方网站 XINGKONG SPORT根据公开信息整理,《青岛日报》首发《青岛2023年度企业股权融资报告》,2023年度青岛共发生98起股权融资案例(不包括IPO、新三板挂牌、定向增发、并购等),与上年基本持平。

  2023年,全球经济低迷、IPO审核趋严等外部环境变化对市场造成深刻影响,中国股权投资案例数及金额同步下降。根据清科研究中心统计,2023年中国股权投资市场共发生9388起投资案例,同比下降11.8%;投资总金额共6928.26亿元,同比下降23.7%。中国股权投资市场频获投资的前五大地区依次为江苏、北京、上海、浙江和深圳,山东位列第9,投资案例为263起,投资金额为172.7亿元。

  在复杂且不确定的形势下,青岛表现堪称稳定。据中国证券投资基金业协会最新数据显示,2023年嘉兴、青岛、深圳三地新增备案且正在运作的股权投资基金均超400只,持续居于全国领先地位。

  从投资领域看,新兴产业领域热度高涨,生物医药、集成电路、新能源汽车等赛道案例数量显著增加,投出力神(青岛)新能源、极视角两家独角兽企业。

  从投资主体看,政府引导基金、国资背景投资保持较高活跃度,充分发挥引导和带动作用,为新兴领域的初创企业发展注入动力。

  从分布区域看,崂山区仍是青岛市股权融资的高地,融资案例数量占全市的三成以上,紧随其后的城阳区、西海岸新区也表现抢眼。

  2023年,青岛企业股权融资出现了一些轮次上的细微变化,资本愈发向成长期优质企业集中。具体来看,天使轮、种子轮占比达17%,PreA轮、A轮占比25%,B轮及以后占比16%,战略融资占比42%。

  超过八成的获融资企业成立时间不到10年,仅2022-2023年期间成立的就有16家。尽管“资历尚浅”,但这些企业的发展势头极为强劲。盘古机器人成立当年就完成千万级天使轮融资,产品种类涉及医用机器人、手术模拟器、软件和课程等;健新医疗完成数千万元A+轮融资,加快微创外科诊疗一体化建设;攻关谐波减速器国产化的国华智能获得齐鲁前海基金和智慧互联产业基金的投资。

  值得一提的是,也有多年不考虑融资的老牌企业尝试借助资本市场来做大做强。成立近30年的花帝食品在去年完成股改,并明确提出上市目标,一口气引入南京星洽、国富国银、银通汇益、中惠信达等投资,其中南京星洽是洽洽食品联手复星成立的私募基金。

  总体而言,青岛企业股权融资正在进入“B轮时代”,处于B轮及以后企业数量明显增加,部分企业甚至在一年内被连投两轮。与此同时,亿元级别融资案例数量相比上年翻倍增长,乐相科技、天仁微纳、标贝科技、核芯互联等15家企业完成亿元级别融资,所获融资大多用于加大产品研发投入、加快新产能建设。这反映了在市场持续收紧的情况下,资本更加聚焦门槛较高、专业细分程度较高的新兴产业领域,更加看重掌握核心技术的成长期企业。

  最引人瞩目的两笔资本运作来自于航运和新能源——山东海运股份获得中国船舶全资子公司外高桥造船47亿元入股,强化船舶产业链合作布局;力神(青岛)新能源有限公司B轮融资高达29亿元,引入南网储能、南网基金、国调基金二期、安徽全柴集团等。

  力神(青岛)新能源是天津力神电池旗下动力电池板块,专注于新能源汽车动力电池及储能电池系统的研发、生产和销售。根据相关报告,力神(青岛)新能源估值已达200亿元。另外,作为人工智能计算机视觉算法提供商的极视角于去年4月完成D轮融资,由九畹投资、青岛国投领投,估值超过70亿元。按照独角兽企业的估值标准,这意味着青岛去年至少投出了两家本土独角兽企业。

  剖析青岛企业股权融资版图,可以发现所处领域深度契合24条产业链。其中,生物医药及医疗器械、集成电路、智能制造装备三大新兴产业链最为“吸金”,新能源汽车、食品饮料两大优势产业链也颇有斩获。

  最“吸金”的生物医药及医疗器械共有20起融资案例,包括创新药、体外诊断、医用机器人、医养健康、动物保健等。华赛伯曼完成乐通资本、北岸投资领投的数千万元A轮融资,其治疗实体瘤的TIL细胞1类新药HS-IT101已获得CDE临床默示许可。众精医学完成千万元级Pre-A轮融资,加速无创尿液尿路上皮癌体外诊断试剂盒等产品的研发、临床实验、注册申报及市场推广。作为国内动保领域替抗解决方案头部企业的诺安百特完成近亿元B轮融资,已申报噬菌体一类新兽药的临床批件。

  另一大热门赛道集成电路的融资案例多达15起,涉及软件开发、芯片设计、设备、制造等领域。软件开发方面,专注IC设计服务与EDA软件开发的展诚科技获得毅达资本数千万元A轮融资;芯片设计方面,聚能创芯、核芯互联、中科本原、中微创芯等完成新一轮大额融资;设备方面,以集成电路产线测试设备为主要业务的致真精密仪器完成数千万元A轮融资,在全球纳米压印设备领域综合排名第二的天仁微纳完成数亿元C轮融资。

  新能源汽车行业也是热门投资领域。除了上述提到的力神(青岛)新能源,专注锂离子电池天然石墨负极材料研发的新泰和完成由蜂云资本与宁德新能源领投的超亿元融资,开展动力电池回收的北辰循环完成招商局创投的Pre-A+轮融资,聚焦电动汽车换电的联合新能源引入青岛国大联合专项产业投资基金。

  食品饮料共有10起融资案例,集中在乳制品、预制菜、咖啡、食品配料等细分赛道,圣桐营养、船歌鱼水饺、乐饮创新、花帝食品、今日牧场等获得融资。

  美元基金退潮,市场向人民币基金聚焦,这是2023年股权融资市场的一大显著变化。

  在这样的大背景下,超六成融资案例有政府引导基金和区市国资平台的背景,可以说本土国资已成为投资的绝对主力。

  政府引导基金作为财政政策创新工具,通过引导社会资本投入,促进产业升级和推动科技创新,对实体经济的发展发挥着关键作用。获评“2023中国投资机构软实力排行榜市级母基金TOP20”的青岛科创母基金,引入同创伟业、中金资本、梅花创投、元禾原点等一批头部创投风投机构,有效发挥了母基金“连接器、加速器、放大器”的功能。

  据统计,青岛科创母基金参股子基金同创新兴智联基金投资了镭视光电、智慧航海,参股子基金德丰杰龙脉基金投资了亿镜智能、源生生物,参股子基金华资新创引领基金投资了健新医疗、澎湃海洋,参股子基金中金上元基金投资了华晟智能。

  区市国资平台也充分利用资本在产业布局上的放大效应,聚焦虚拟现实、人工智能、生物医药等新兴产业链招大引强。以崂山区为例,头部VR公司乐相科技在完成由青岛微电子创新资本领投、青岛文投资本等机构跟投的过亿元融资后,将总部落户崂山区;智能语音交互和AI数据服务公司标贝科技在完成由巨峰科创、青岛财富联合投资的超亿元B2轮融资后,也将总部迁至崂山区;而从事生物大分子药物研发的华芢生物从北京迁至青岛,同样有崂山国资入股的因素。

  股权融资给青岛带来的不只有优质的项目,还有生物医药、虚拟现实等前沿领域的人才。比如,乐相科技创始人陈朝阳是国内首个可穿戴计算机实验室的核心人员,拥有10多年的VR研究经历;海豚之星创始人姚海进有20年电动工业车辆设计、生产经验,曾任凯傲宝骊研究所所长;源生生物创始人姬广聚的另一个身份是中国科学院生物物理所博导,研究领域包括胚胎干细胞与发育生物学等。这些高能级创业者正在为青岛注入创新创业的新鲜血液,为这座城市的发展持续赋能。

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